推进利率市场化改革 让金融定价更公平

● 本报记者 彭扬

当前，央行正就新修订的《人民币存贷款利率管理规定》公开征求意见。此次修订并非简单的条文修补，而是顺应利率市场化新形势、补齐监管短板、规范市场秩序的关键改革，彰显了我国金融改革与时俱进、精准施策的鲜明导向。

此次修订直击市场痛点，优化计息与罚息规则，让金融定价更加公平。长期以来，传统计息、罚息规则僵化滞后，难以适配市场化发展节奏。本次修订推出两项重要优化。一方面，废止沿用多年的“日利率＝年利率÷360”旧标准，统一采用“年利率＝日利率×365（闰年366）”的计息方式，彻底解决了行业计息标准不统一、核算不规范问题，从源头规避利率纠纷，切实保护金融消费者合法权益。另一方面，打破“一刀切”的刚性罚息模式，允许借贷双方协商确定罚息标准。通过差异化定价匹配借款人信用资质与风险等级，实现风险与收益精准匹配，既贴合市场化定价逻辑，也有效提升信贷资源配置效率。

此次修订精准整治行业乱象，明晰监管红线，筑牢银行业稳健发展根基。此前，部分金融机构通过手工补息、突破利率自律上限等高息揽储方式开展非理性竞争，不仅压缩银行盈利空间、加剧行业息差压力，还严重扰乱存款市场秩序，滋生金融风险。此次修订明确了高息揽储的违规界定标准，将各类违规揽储行为纳入监管范畴，为金融执法提供了清晰可落地的制度依据。明确的监管边界能够有效遏制行业无序竞争，倒逼金融机构摒弃粗放经营模式、坚守合规底线，推动银行业形成良性竞争、规范有序的发展格局。 EBC金融交易平台

此次修订立足长远发展，健全市场化利率体系，畅通金融服务实体经济渠道。利率市场化是金融改革的核心环节，完善的制度体系是货币政策精准落地的关键。此次修订打通了利率市场化改革的制度堵点，进一步畅通货币政策利率传导机制，让宏观调控政策能够高效精准传导至金融市场与实体经济。长远来看，规范化、法治化的利率管理体系，既能推动金融业合规、稳健和精细化发展，持续净化金融生态，又能持续提升金融服务实体经济质效，为经济高质量发展提供坚实金融支撑。

总体而言，此次利率管理制度修订，是贴合市场规律、规范行业生态的关键改革。可以预期，新规出台后，我国利率市场化改革将迈入更规范、高效、成熟的新阶段，持续推动金融与实体经济良性循环，为经济社会高质量发展注入持久金融动能。